2026-09-09

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近日，有关苹果公司签署长期供应协议的消息引发广泛关注，尤其是在其核心的NAND闪存组件供应管理方面，这一举措的背后是内存价格的飞涨。据韩国媒体《经济论坛报》报道，苹果已与日本的铠侠（Kioxia）达成了一项长期供应协议，业界普遍认为铠侠是这一合作的主要供应商。不过，目前交易的详细情况，包括交易方、采购量和价格均未对外公布，苹果方面也对此未作确认。

此次协议的意义不仅在于NAND闪存本身，更在于苹果在采购策略上的转变。通常情况下，多年期的长期供应协议在用于人工智能等高带宽内存的领域较为常见，而苹果以往依靠自身的采购规模在组件谈判中占据优势。报告指出，这份合同的期限在三到五年之间，且可能没有设定价格上限，这一变化可能导致合约价格容易受到内存市场整体涨价的影响，而非设定固定的价格上限。

铠侠（Kioxia）与SK海力士（SK hynix）一同成为采用此类协议的主要供应商之一，这标志着内存市场力量平衡的巨大变化。如今，随着人工智能基础设施支出上升，市场对HBM和服务器DRAM的需求增加，导致其他内存的供应变得紧张，从而使得内存制造商在与大型电子客户的谈判中获得更大的议价能力。

与此同时，外界也在关注苹果是否会在移动DRAM方面采取类似的长期协议。TrendForce指出，三星电子、SK海力士和美光科技都有可能成为未来iPhone长期合约的候选者，其中包括即将推出的LPDDR5X和LPDDR6内存。三星预计将把其总产能的60%到70%用于长期合同，同时保持一定的生产灵活性。

时机对于苹果尤为关键，尤其是公司首款可折叠iPhone预计将需要大量高性能内存。供应链数据显示，三星和SK海力士预计将为可折叠iPhone提供约70%的12GB LPDDR5 DRAM供应，其中三星占37%、SK海力士占33%，美光则负责剩余的30%。在NAND闪存的供应方面，SK海力士预计将占到30%，三星占15%，两家公司的合计份额达到45%，这表明仍有不少市场份额等待其他供应商的争夺，铠侠与苹果的合作显得尤其重要。

苹果这一步棋显得尤为迫切，预计到2026年第三季度，256GB的iPhone 18 Pro的内存成本将比一年前上涨近四倍。此外，数据显示，内存成本在物料清单中的比例已从早期256GB Pro机型的10%上升至2026年第三季度的34%，并可能在2027年上半年超过40%。这一成本上涨势必推动设备价格上涨，TrendForce预测新款苹果机型的价格可能上涨约10%到20%，但苹果为了保住市场份额，可能会承担部分额外成本。

目前市场预测，苹果首款可折叠手机的起售价将在2099美元到2299美元之间，而高配版本的售价可能超过3000美元。据悉，与铠侠达成的协议表明，苹果在当前极为重视内存供应的稳定性，而非单纯追求价格的压低。这一策略转变具有重要意义，因为制造商在面对来自数据中心客户的产能争夺时，需要优先确保充足的存储器供应，尤其是考虑到苹果的折叠屏iPhone将成为其产品线的旗舰，确保供应的充足性对于按计划生产至关重要。